IDEAS home Printed from https://ideas.repec.org/p/hal/journl/halshs-00832781.html
   My bibliography  Save this paper

Le rôle des stocks en sortie de crise : Une étude empirique sur données d'enquête

Author

Listed:
  • Frédérique Bec

    () (THEMA - CREST - Centre de Recherche en Économie et Statistique - ENSAI - Ecole Nationale de la Statistique et de l'Analyse de l'Information [Bruz] - X - École polytechnique - ENSAE ParisTech - École Nationale de la Statistique et de l'Administration Économique - THEMA - Théorie économique, modélisation et applications - UCP - Université de Cergy Pontoise - CNRS - Centre National de la Recherche Scientifique)

  • Mélika Ben Salem

    (PSE - Paris-Jourdan Sciences Economiques - CNRS - Centre National de la Recherche Scientifique - ENPC - École des Ponts ParisTech - EHESS - École des hautes études en sciences sociales - INRA - Institut National de la Recherche Agronomique - ENS Paris - École normale supérieure - Paris, CEE - Centre d'études de l'emploi - M.E.N.E.S.R. - Ministère de l'Éducation nationale, de l’Enseignement supérieur et de la Recherche - Ministère du Travail, de l'Emploi et de la Santé, PSE - Paris School of Economics)

  • Marie Bessec

    (CGEMP - Université Paris-Dauphine)

Abstract

Cet article explore empiriquement l'existence d'un effet rebond en sortie de crise dans les variations de stocks. Le modèle auto-régressif à seuil retenu ici autorise une dynamique de reprise en sortie de crise temporairement plus vigoureuse que la dynamique moyenne du régime d'expansion. Ce modèle est appliqué aux données d'enquête de la commission européenne concernant les entreprises du secteur manufacturier sur l'état de leurs stocks de produits finis. Pour l'Allemagne, la France et l'Europe entre 1985q1 et 2011q4, ces données révèlent une phase de reprise prononcée dans les trimestres qui suivent le creux de l'épisode de récession. Cet effet rebond des stocks pourrait à son tour expliquer celui du taux de croissance du PIB réel mis en évidence par des études récentes.

Suggested Citation

  • Frédérique Bec & Mélika Ben Salem & Marie Bessec, 2012. "Le rôle des stocks en sortie de crise : Une étude empirique sur données d'enquête," Post-Print halshs-00832781, HAL.
  • Handle: RePEc:hal:journl:halshs-00832781
    Note: View the original document on HAL open archive server: https://halshs.archives-ouvertes.fr/halshs-00832781
    as

    Download full text from publisher

    To our knowledge, this item is not available for download. To find whether it is available, there are three options:
    1. Check below whether another version of this item is available online.
    2. Check on the provider's web page whether it is in fact available.
    3. Perform a search for a similarly titled item that would be available.

    Other versions of this item:

    More about this item

    Keywords

    Modèle auto-régressif à seuil; Cycles conjoncturels; Variations de stocks;

    JEL classification:

    • E32 - Macroeconomics and Monetary Economics - - Prices, Business Fluctuations, and Cycles - - - Business Fluctuations; Cycles
    • C22 - Mathematical and Quantitative Methods - - Single Equation Models; Single Variables - - - Time-Series Models; Dynamic Quantile Regressions; Dynamic Treatment Effect Models; Diffusion Processes

    Statistics

    Access and download statistics

    Corrections

    All material on this site has been provided by the respective publishers and authors. You can help correct errors and omissions. When requesting a correction, please mention this item's handle: RePEc:hal:journl:halshs-00832781. See general information about how to correct material in RePEc.

    For technical questions regarding this item, or to correct its authors, title, abstract, bibliographic or download information, contact: (CCSD). General contact details of provider: https://hal.archives-ouvertes.fr/ .

    If you have authored this item and are not yet registered with RePEc, we encourage you to do it here. This allows to link your profile to this item. It also allows you to accept potential citations to this item that we are uncertain about.

    We have no references for this item. You can help adding them by using this form .

    If you know of missing items citing this one, you can help us creating those links by adding the relevant references in the same way as above, for each refering item. If you are a registered author of this item, you may also want to check the "citations" tab in your RePEc Author Service profile, as there may be some citations waiting for confirmation.

    Please note that corrections may take a couple of weeks to filter through the various RePEc services.

    IDEAS is a RePEc service hosted by the Research Division of the Federal Reserve Bank of St. Louis . RePEc uses bibliographic data supplied by the respective publishers.