Cost Efficiency for Alberta and Ontario Dairy Farms: An Interregional Comparison

In this study, two non‐homothetic translog stochastic meta‐frontier cost functions—with and without local concavity imposed—are estimated using a nonlinear maximum likelihood estimation procedure to compare the cost efficiency of Alberta and Ontario dairy farms for the period 1984–96. The resulting cost efficiency estimates are not very sensitive to whether or not curvature is imposed. In contrast, the properties of the cost and input demand functions (e.g., elasticities) are sensitive to imposition of local concavity during estimation. The implication is that if an inappropriate model that does not satisfy the properties required by the economic theory is used, the estimated input demand functions may not be reliable. Average cost efficiency for the pooled sample, with local concavity imposed, is approximately 89%. This suggests some potential for improved performance in the sector. The results also suggest that Ontario dairy farms may be more cost efficient than Alberta dairy farms, but the statistical evidence is inconclusive. Dans la présente étude, nous avons estimé deux fonctions de coût métafrontières, stochastiques, non homothétiques de forme translogarithmique, avec et sans la concavité locale imposée, à l'aide de la procédure d'estimation du maximum de vraisemblance non linéaire pour comparer l'efficacité‐coût des exploitations laitières de l'Alberta et de l'Ontario au cours de la période 1984–96. Les estimations des indices d'efficacité‐coût ne sont pas très sensibles à l'imposition ou non de la concavité. En revanche, les propriétés des fonctions de coût et de demande d'intrants (ex. élasticités) sont sensibles à l'imposition de la concavité locale. La conséquence est que si on utilise un modèle incorrect qui ne respecte pas les propriétés requises par la théorie économique, les fonctions estimées de demande d'intrants peuvent ne pas être fiables. L'efficacité‐coût moyen de l'échantillon total, avec la concavité locale imposée, est d'environ 89%. Ces résultats laissent supposer que certaines améliorations sont possibles dans le secteur. Ils laissent également supposer que les exploitations laitières de l'Ontario sont plus efficaces par rapport aux coûts que celles de l'Alberta, mais ces résultats ne sont pas statistiquement concluants.