IDEAS home Printed from https://ideas.repec.org/p/hal/wpaper/hal-05128073.html
   My bibliography  Save this paper

Une analyse ERM des stress tests climatiques basés sur des scénarios en assurance

Author

Listed:
  • Etienne Raynal

    (LSAF - Laboratoire de Sciences Actuarielle et Financière - UCBL - Université Claude Bernard Lyon 1 - Université de Lyon, UCBL - Université Claude Bernard Lyon 1 - Université de Lyon, Galea & Associés)

  • Stéphane Loisel

    (LIRSA - Laboratoire interdisciplinaire de recherche en sciences de l'action - Cnam - Conservatoire National des Arts et Métiers [Cnam])

Abstract

Les instances de régulation et de supervision financière, dans leur objectif de veiller à la stabilité financière, demandent aux institutions d'évaluer leur résilience aux risques liés à la crise climatique. Pour ce faire, elles s'appuient sur des scénarios de variables climatiques et macro-économiques pour projeter à moyen ou long terme les impacts sur les bilans et les comptes de résultats des effets prévus du changement climatique. Dans cet article, nous analysons ces exercices de « stress-tests climatiques » basés sur des scénarios et montrons quelles sont les limites des hypothèses sous-jacentes et les points faibles d'une telle modélisation en termes de gestion du risque. Nous montrons en quoi une analyse basée sur des scénarios, reposant sur les trajectoires actuelles du Network for Greening the Financial System (NGFS), ne relève pas vraiment du « stress test » et proposons des pistes d'amélioration pour mieux intégrer des scénarios de chocs notamment : l'intégration de scénarios beaucoup plus adverses, la prise en compte des objectifs non financiers, et la considération des risques opérationnels.

Suggested Citation

  • Etienne Raynal & Stéphane Loisel, 2025. "Une analyse ERM des stress tests climatiques basés sur des scénarios en assurance," Working Papers hal-05128073, HAL.
    • Handle: RePEc:hal:wpaper:hal-05128073
    Note: View the original document on HAL open archive server: https://hal.science/hal-05128073v1
    as

    Download full text from publisher

    File URL: https://hal.science/hal-05128073v1/document
    Download Restriction: no
    ---><---

    More about this item

    Keywords

    ;
    ;

    Statistics

    Access and download statistics

    Corrections

    All material on this site has been provided by the respective publishers and authors. You can help correct errors and omissions. When requesting a correction, please mention this item's handle: RePEc:hal:wpaper:hal-05128073. See general information about how to correct material in RePEc.

    If you have authored this item and are not yet registered with RePEc, we encourage you to do it here. This allows to link your profile to this item. It also allows you to accept potential citations to this item that we are uncertain about.

    We have no bibliographic references for this item. You can help adding them by using this form .

    If you know of missing items citing this one, you can help us creating those links by adding the relevant references in the same way as above, for each refering item. If you are a registered author of this item, you may also want to check the "citations" tab in your RePEc Author Service profile, as there may be some citations waiting for confirmation.

    For technical questions regarding this item, or to correct its authors, title, abstract, bibliographic or download information, contact: CCSD (email available below). General contact details of provider: https://hal.archives-ouvertes.fr/ .

    Please note that corrections may take a couple of weeks to filter through the various RePEc services.

    IDEAS is a RePEc service. RePEc uses bibliographic data supplied by the respective publishers.