IDEAS home Printed from https://ideas.repec.org/a/iif/iifjrn/v30y2015i352p55-78.html
   My bibliography  Save this article

Ay’ın Pay Getirileri Üzerindeki Etkisinin İncelenmesi: BİST’de Ampirik Bir Uygulama

Author

Listed:
  • İbrahim BOZKURT

    (Çankırı Karatekin Üniversitesi)

Abstract

Bu çalışma, Ay’ın görünümü ile birlikte Dünya’ya olan uzaklığının Türkiye pay piyasasında işlem gören payların getirileri ve yatırımcı davranışları üzerindeki etkisini incelemeyi amaç edinmiştir. Ay’ın safhaları ile Ay’ın Dünya’ya olan uzaklığının pay getirileri üzerindeki etkisi, BİST-100 endeksinin anormal getirileri analiz edilerek tespit edilmiştir. Anormal getirilerin olay çalışması yöntemiyle analiz edildiği çalışmada, BİST-100 endeksinin Ocak 1994 - Eylül 2014 dönemleri arasındaki günlük kapanış fiyatları ile aynı dönem aralığında, Ay’ın (Yeni Ay ve Dolunay ayrımına göre) Dünya’ya en yakın ve en uzak olduğu tarihleri, veri olarak kullanılmıştır. Çalışma sonucunda; Ay’ın yatırımcı davranışları ve pay getirileri üzerindeki etkisinin, Ay’ın görünümü kadar Dünya’ya olan mesafesine göre de farklılık gösterdiği tespit edilmiştir.

Suggested Citation

  • İbrahim BOZKURT, 2015. "Ay’ın Pay Getirileri Üzerindeki Etkisinin İncelenmesi: BİST’de Ampirik Bir Uygulama," Iktisat Isletme ve Finans, Bilgesel Yayincilik, vol. 30(352), pages 55-78.
    • Handle: RePEc:iif:iifjrn:v:30:y:2015:i:352:p:55-78
    as

    Download full text from publisher

    To our knowledge, this item is not available for download. To find whether it is available, there are three options:
    1. Check below whether another version of this item is available online.
    2. Check on the provider's web page whether it is in fact available.
    3. Perform a search for a similarly titled item that would be available.

    More about this item

    Keywords

    Ayın Görünümleri; Ayın Uzaklığı; Pay Getirisi; Olay Çalışması Yöntemi;
    All these keywords.

    JEL classification:

    • E44 - Macroeconomics and Monetary Economics - - Money and Interest Rates - - - Financial Markets and the Macroeconomy
    • G12 - Financial Economics - - General Financial Markets - - - Asset Pricing; Trading Volume; Bond Interest Rates
    • G14 - Financial Economics - - General Financial Markets - - - Information and Market Efficiency; Event Studies; Insider Trading

    Statistics

    Access and download statistics

    Corrections

    All material on this site has been provided by the respective publishers and authors. You can help correct errors and omissions. When requesting a correction, please mention this item's handle: RePEc:iif:iifjrn:v:30:y:2015:i:352:p:55-78. See general information about how to correct material in RePEc.

    If you have authored this item and are not yet registered with RePEc, we encourage you to do it here. This allows to link your profile to this item. It also allows you to accept potential citations to this item that we are uncertain about.

    We have no bibliographic references for this item. You can help adding them by using this form .

    If you know of missing items citing this one, you can help us creating those links by adding the relevant references in the same way as above, for each refering item. If you are a registered author of this item, you may also want to check the "citations" tab in your RePEc Author Service profile, as there may be some citations waiting for confirmation.

    For technical questions regarding this item, or to correct its authors, title, abstract, bibliographic or download information, contact: Ali Bilge (email available below). General contact details of provider: http://iif.com.tr .

    Please note that corrections may take a couple of weeks to filter through the various RePEc services.

    IDEAS is a RePEc service. RePEc uses bibliographic data supplied by the respective publishers.