IDEAS home Printed from https://ideas.repec.org/a/iif/iifjrn/v21y2006i248p66-76.html
   My bibliography  Save this article

Sermaye yapısı bileşenleri: kantil regresyon modeli

Author

Listed:
  • Ebru ÇAĞLAYAN

    (Marmara Üniversitesi)

Abstract

Bu çalışmada son dönemde geliştirilen sermaye yapısı teorilerinin İstanbul Menkul Kıymetler Borsası sanayi sektöründe işlem gören firmalar için geçerliliği analiz edilmektedir. Daha önce yapılmış olan uygulamalı çalışmaların bazılarında uç değerlerin göz ardı edildiği veya çalışma dışı bırakıldığı, bunun da bilgi kaybına yol açtığı görülmektedir. Çalışmamızda uç değerlerin olması durumda robust tahminciler veren kantil regresyon ile firmaların farklı kantillerdeki ilişkileri açıklanmıştır. Firmaların sermaye yapısı incelenirken genellikle toplam borç ile hesaplanan borç/özsermaye oranı çalışmada toplam borç, kısa vadeli borç ve uzun vadeli borç olarak ele alınmıştır. Bunların sermaye yapısı bileşenleri olarak belirlenen büyüklük, karlılık, maddilik ve büyüme değişkenleri ile ilişkisi incelenmiştir. Sonuçta, toplam borç ve kısa vadeli borç ile hesaplanan borç/özsermaye oranının incelenen değişkenlerle ilişkisinin yüksek kantillerde daha anlamlı olduğu görülmüştür. Katsayı işaretleri incelendiğinde ise, Hiyerarşik Sıra Teorisi beklentilerine benzer bir yapı sergilenmiştir.

Suggested Citation

  • Ebru ÇAĞLAYAN, 2006. "Sermaye yapısı bileşenleri: kantil regresyon modeli," Iktisat Isletme ve Finans, Bilgesel Yayincilik, vol. 21(248), pages 66-76.
    • Handle: RePEc:iif:iifjrn:v:21:y:2006:i:248:p:66-76
    as

    Download full text from publisher

    To our knowledge, this item is not available for download. To find whether it is available, there are three options:
    1. Check below whether another version of this item is available online.
    2. Check on the provider's web page whether it is in fact available.
    3. Perform a search for a similarly titled item that would be available.

    More about this item

    Keywords

    sermaye yapısı; kantil regresyon; medyan regresyon;
    All these keywords.

    JEL classification:

    • G32 - Financial Economics - - Corporate Finance and Governance - - - Financing Policy; Financial Risk and Risk Management; Capital and Ownership Structure; Value of Firms; Goodwill
    • C1 - Mathematical and Quantitative Methods - - Econometric and Statistical Methods and Methodology: General
    • C13 - Mathematical and Quantitative Methods - - Econometric and Statistical Methods and Methodology: General - - - Estimation: General

    Statistics

    Access and download statistics

    Corrections

    All material on this site has been provided by the respective publishers and authors. You can help correct errors and omissions. When requesting a correction, please mention this item's handle: RePEc:iif:iifjrn:v:21:y:2006:i:248:p:66-76. See general information about how to correct material in RePEc.

    If you have authored this item and are not yet registered with RePEc, we encourage you to do it here. This allows to link your profile to this item. It also allows you to accept potential citations to this item that we are uncertain about.

    We have no bibliographic references for this item. You can help adding them by using this form .

    If you know of missing items citing this one, you can help us creating those links by adding the relevant references in the same way as above, for each refering item. If you are a registered author of this item, you may also want to check the "citations" tab in your RePEc Author Service profile, as there may be some citations waiting for confirmation.

    For technical questions regarding this item, or to correct its authors, title, abstract, bibliographic or download information, contact: Ali Bilge (email available below). General contact details of provider: http://iif.com.tr .

    Please note that corrections may take a couple of weeks to filter through the various RePEc services.

    IDEAS is a RePEc service. RePEc uses bibliographic data supplied by the respective publishers.